Độ lệch Beta là sự thay đổi về giá cả. Nói cách khác, Beta được sử dụng để đo lường sự biến động của quỹ liên quan đến các quỹ khác. Mặt khác, Độ lệch Chuẩn là một công cụ thống kê cũng báo cáo sự biến động của quỹ.
Độ lệch Beta so với Độ lệch Chuẩn
Sự khác biệt giữa Beta và Độ lệch chuẩn là Độ lệch Beta đo lường rủi ro của một thị trường nói chung, trong khi phương pháp Độ lệch Chuẩn có xu hướng đo lường rủi ro được tạo ra trên các cổ phiếu riêng lẻ.
Việc đo lường giá cổ phiếu liên quan đến những thay đổi trong toàn bộ thị trường chứng khoán được đo lường thông qua độ lệch Beta. Đối với những người không biết phép đo biến động có nghĩa là gì: tốt, nó là một phép đo thống kê phân tán lợi nhuận cho một chứng khoán cụ thể hoặc một chỉ số tiếp thị.
Nói một cách đơn giản, nếu bạn đo lường mức độ biến động cao hơn trong một chứng khoán hoặc một chỉ số tiếp thị thì điều đó có nghĩa là rủi ro cũng cao và mức độ biến động thấp hơn cho thấy rủi ro thấp hơn. Tuy nhiên, trong hầu hết các trường hợp, chúng tôi thấy tình huống biến động cao hơn - rủi ro cao hơn xảy ra.
Bảng so sánh giữa độ lệch beta và độ lệch chuẩn
| Các thông số so sánh | Độ lệch Beta | Độ lệch chuẩn |
| Sự định nghĩa | Độ lệch Beta là một công cụ để mọi người đo lường sự biến động của một cổ phiếu có liên quan đến toàn bộ thị trường. | Độ lệch chuẩn là một phương pháp để tính toán rủi ro của từng cổ phiếu. |
| Đo đạc | Tổng độ biến động được đo lường | Chỉ tổng rủi ro được đo lường |
| Chỉ định | Khi một phép tính cho thấy hệ số beta lớn hơn 1,0 thì điều đó có nghĩa là nó đang cho thấy sự biến động lớn hơn so với thị trường tổng thể. Beta khi thấp hơn 1,0 cho thấy ít biến động hơn. | Khi độ lệch chuẩn cao thì nó cho thấy rủi ro cao hơn. |
| Beta thấp / Độ lệch chuẩn | Khi hệ số beta được đo lường và phát hiện ra là thấp thì điều đó có nghĩa là rủi ro đầu tư sẽ tăng lên khi thị trường ở mức cao. | Độ lệch chuẩn mang lại lợi nhuận khiêm tốn với rủi ro thấp hơn khi độ lệch chuẩn thấp hơn xảy ra. |
| Mục đích | Mục đích của việc đo lường là để hiểu mức độ không đáng tin cậy hoặc sự phân tán của các dòng tiền. | Mục đích của Độ lệch chuẩn là để đo lường sự biến động của các quỹ có liên quan đến các quỹ khác. |
Độ lệch Beta là gì?
Beta là một phương pháp đo lường để đo lường rủi ro liên quan đến một tài sản riêng lẻ có liên quan đến danh mục thị trường. Mục đích là để đo lường mức độ nhạy cảm liên quan đến các chuyển động tiếp thị. Nói cách khác, nó là phép đo mối quan hệ biến động của quỹ với các quỹ khác.
Hãy lấy một ví dụ trong trường hợp cổ phiếu: Độ lệch Beta có thể được tính bằng cách so sánh lợi nhuận của cổ phiếu với lợi nhuận của một chỉ số chứng khoán như S&P 500, FTSE 100. Mục đích chính của việc so sánh cho phép nhà đầu tư theo dõi hoạt động so sánh chứng khoán với hoạt động của toàn thị trường.
Do đó, Beta đo lường sự biến động của giá cổ phiếu, và sau đó nó liên quan đến những thay đổi trên toàn thị trường chứng khoán. Giá trị beta chỉ ra 1 có nghĩa là có nhiều biến động và cho thấy hiệu suất của bảo mật phù hợp với hiệu suất của toàn thị trường và mặt khác, giá trị beta hiển thị ít hơn có nghĩa là nó ít biến động hơn.
Độ lệch chuẩn là gì?
Độ lệch Chuẩn là một thước đo thống kê được sử dụng rộng rãi trên toàn thế giới để đo lường sự biến động của quỹ. Khi nói đến việc đo lường sự biến động của một cổ phiếu riêng lẻ hoặc một cổ phiếu riêng lẻ thì Độ lệch Chuẩn được sử dụng.
Độ lệch chuẩn của lợi nhuận quyết định độ lệch chuẩn của danh mục đầu tư chứng khoán đối với mỗi cổ phiếu cùng với mối liên hệ giữa lợi nhuận giữa từng nhóm cổ phiếu trong danh mục đầu tư cụ thể. Sự gia tăng độ lệch chuẩn cho thấy sự biến động cao hơn và những rủi ro đi kèm với nó.
An ninh tài chính rủi ro hơn sẽ cho thấy độ lệch chuẩn cao hơn trái ngược với các quỹ đầu tư hoặc an toàn tài chính ổn định. Để có được độ lệch chuẩn, người ta cần xác định độ lệch chuẩn của một thị trường đối lập với thị trường khác.
Với sự trợ giúp của độ lệch chuẩn, các nhà đầu tư có thể đưa ra dữ liệu chính xác và kết luận có ý nghĩa. Giá được dịch chuyển với độ lệch chuẩn tăng lên cho thấy điểm mạnh và điểm yếu.
Sự khác biệt chính giữa độ lệch beta và độ lệch chuẩn
Sự kết luận
Cả Độ lệch Beta và Độ lệch Chuẩn đều là những công cụ phổ biến nhất để tìm ra sự biến động của một khoản đầu tư hoặc quỹ. Tuy nhiên, hai điều này có những khác biệt nhất định trong khi đo lường sự biến động. Độ lệch Beta là một phương pháp được các nhà đầu tư sử dụng để đo lường sự biến động của quỹ, trong khi độ lệch chuẩn, ngược lại, mô tả câu hỏi của quỹ.
Tuy nhiên, cả hai đều là những phương pháp rất quan trọng để tính toán rủi ro liên quan đến các doanh nghiệp đầu tư. Điều này giúp hầu hết các nhà đầu tư chấp nhận rủi ro có tính toán bằng cách chọn đầu tư vào đúng thị trường chứng khoán. Các nhà đầu tư biết rằng các khoản đầu tư có độ lệch chuẩn cao hơn được coi là rủi ro hơn, trong khi các khoản đầu tư có rủi ro thấp hơn có nghĩa là nó mang lại lợi nhuận khiêm tốn.
Mặt khác, giá trị beta có 1 hoặc nhiều hơn 1 có nghĩa là sự biến động lớn hơn so với thị trường nói chung, trong khi giá trị beta nhỏ hơn một là dấu hiệu cho thấy ít biến động hơn. Độ lệch Beta được sử dụng để so sánh chủ yếu. Điều này giúp các nhà đầu tư dễ dàng đưa ra quyết định.
